银行降息能否解决中小鞋企融资难题？

    自11月27日起，央行下调金融机构一年期人民币存贷款基准利率各1.08个百分点。从2008年12月5日起，下调工商银行、农业银行、中国银行、建设银行等大型存款类金融机构人民币存款准备金率1个百分点。此次降息幅度之大、力度之狠，为11年来所未见。 

    “银行大幅降息和我们这些箱包鞋类纺织品等劳动密集型的中小出口企业关系不大，在不少银行眼里，我们已被划入另册，属于限制类贷款的对象。”上海顶新箱包有限公司的总经理王向军对记者诉苦，本来银行业界业已形成的“潜门槛”早就限制了绝大多数中小企业的贷款之路，加之如今国际金融危机的冲击，给广大中小出口企业更是“险上加霜”。 

    今年以来，国家有关方面一再推出助解中小企业资金困难的措施。如中央财政加大投入力度，安排中小企业专项资金35.1亿元，实施优惠的税收政策。26日召开的国务院常务会议再次提出，要大力支持中小企业发展，抓紧完善中小企业担保体系，加大银行信贷支持力度。 

    有数据显示，目前在主要金融机构中，中小企业贷款仅占各项贷款金额的14.7%。过去三年间，虽然中国全国信贷总量增加，但中小企业所得到的贷款占比却一直缩小。 

    相形之下，中小企业贷款促进政策尚缺乏具体的落实办法，这也是最令人担忧的。 

    近期的一份调查表明，58.2%的民企老总坦承企业“资金紧张”，比去年提高了近15个百分点；67.2%的民营企业家是靠自筹资金，近半数老板认为从银行贷款很难。北京德佑公司今年上半年向银行申请贷款，并以自住房屋作为抵押。但银行对公司资质和房价评估的审核手续花了半年之多，最终贷款的落实还是停留在纸面上。 

    从银行角度看，多数中小企业资本金不足、产品不定型、市场反应不明，担保抵押难以到位。不仅如此，受外部大环境影响，我国中小出口企业的盈利能力急剧减弱。如果其盈利能力无法覆盖贷款成本，对银行来说，就意味着资产质量的恶化和潜在的大量坏账，这是目前银行在对中小企业进行贷款时最大的担忧，这也进一步加剧了中小企业尤其出口中小企业的融资困局。 

    “资金断裂对于中小企业来说，比订单下降更要命。”甘肃常安新能源投资有限责任公司董事长常贵告诉记者，目前经济形势不好，几乎所有交易，尤其是购买原材料只能是现金交易，企业资金周转难度极大。 

    据统计，目前中国民营企业中99%为中小企业，正是这样一个庞大的群体，提供了全国75%的新增就业岗位，也创造了近50%的社会财富。但也正是这样一个群体，资本占有率则仅有百分之十几。资金紧缺成为这一弱势群体的“顽症”。 

    全国政协委员、中国经济研究会会长保育钧在日前举行的“2008中国产业集群与县域经济发展”论坛上疾呼，用地困难、出口退税政策不稳定、新劳动合同法实施，以及原材料价格过山车式的暴涨暴跌，环保成本的增加，包括美国金融市场风暴带来欧美需求的减少，多方面困难的叠加，使得中小企业正经历着“生命中不能承受之重”的困境。 

    数据表明，2007年底到2008年6月份，中小企业、民营企业数量增速大幅下滑，其中有七个省的数字负增长，中小企业面临形势极为严峻。

    还有专家担心，国家推出的4万亿元拉动内需措施，可能会挤占中小企业的贷款份额。野村国际高级经济学家孙明春认为，一揽子经济刺激计划的项目规模大、期限长、回报稳定，而且还有政府的隐性保障，国内银行可能更愿意为这些政府支持的项目提供贷款，而不是贷给中小企业，特别是在如今很多不确定性的经济环境下。 

    而此次央行通过给予中小型金融机构存款准备金率下调2个百分点的差别对待，可以解读为向中小金融机构释放更多流动性，以推动其为中小企业提供更大力度的信贷支持。